Auszahlung vor oder nach 2027: Warum der Zeitpunkt über die Auszahlungsform entscheidet
Für Sparerinnen und Sparer nahe am Rentenbeginn ist nicht die Kostendifferenz die wichtigste Frage, sondern die Form der Auszahlung. Sie hängt davon ab, unter welchem System die Auszahlung beginnt.
Auszahlung aus dem Riester-Vertrag
- Höchstens 30 Prozent des Kapitals als Einmalbetrag zu Beginn.
- Der Rest als lebenslange Rente, bei Fonds- und Banksparplänen als Auszahlungsplan mit Restverrentung ab 85.
- Kleinbetragsrenten können abgefunden werden.
- Die Beitragsgarantie ist zu Beginn der Auszahlung wirksam: Mindestens die eingezahlten Beiträge plus Zulagen stehen zur Verfügung.
Auszahlung aus dem Altersvorsorgedepot
- Beginn frühestens mit 65 (Übergangsregeln für ältere Verträge ausgenommen).
- Wahl zwischen Auszahlungsplan bis mindestens 85, lebenslanger Rente oder einer Kombination; ein Einmalbetrag von bis zu 30 Prozent bleibt möglich.
- Keine Beitragsgarantie beim reinen Altersvorsorgedepot; Garantieprodukte mit 80 oder 100 Prozent gibt es als eigene Produktkategorie.
- Das Kapital bleibt während des Auszahlungsplans investiert.
Was der Übertrag daran ändert
Wer sein Riester-Guthaben ins Altersvorsorgedepot überträgt und die Auszahlung danach beginnt, unterliegt den neuen Auszahlungsregeln. Wer die Auszahlung vor dem Übertrag oder vor 2027 beginnt, bleibt in der Riester-Logik. Ein Übertrag aus einem bereits laufenden Riester-Auszahlungsvertrag ist nach den vorliegenden Veröffentlichungen nicht vorgesehen.
Steuern
In beiden Systemen werden Auszahlungen nachgelagert besteuert: als sonstige Einkünfte mit dem persönlichen Steuersatz im Rentenalter. Die Einmalzahlung wird im Jahr der Auszahlung voll versteuert; bei hohen Beträgen kann die Fünftelregelung greifen. Das ist keine Änderung durch die Reform.
Kurz gefragt
Kann ich die Auszahlung meines Riester-Vertrags verschieben?
Bei den meisten Verträgen ja, bis zu einem vertraglich festgelegten Höchstalter. Das steht in den Vertragsbedingungen.
Gilt der Auszahlungsplan bis 85 auch für kleine Guthaben?
Für Kleinbeträge sehen die Regeln Abfindungen vor; die Grenzen orientieren sich an der Bezugsgröße der Sozialversicherung.
Was Sie jetzt prüfen können
- Wann beginnt laut Vertrag Ihre Auszahlung, und bis wann können Sie sie aufschieben?
- Wie hoch ist der garantierte Betrag im Verhältnis zum aktuellen Guthaben?
- Welche Auszahlungsform wünschen Sie sich, und ist sie in Ihrem heutigen Vertrag möglich?
- Altersvorsorgereformgesetz (Gesetz zur Reform der steuerlich geförderten privaten Altersvorsorge), Bundestag 27. März 2026, Bundesrat 8. Mai 2026; BT-Drs. 21/4088 und 21/4996
- Bundesministerium der Finanzen, FAQ zur Reform der privaten Altersvorsorge
- Veröffentlichungen von Anbietern (Allianz, ING, MLP, Union Investment) zur Umsetzung, Stand Juli/August 2026
Diese Seite informiert allgemein über gesetzliche Regeln. Sie ersetzt keine Rechts-, Steuer- oder Anlageberatung und spricht keine Empfehlung für einen einzelnen Vertrag aus. Für eine persönliche Einschätzung eignen sich die Verbraucherzentralen oder zugelassene Beraterinnen und Berater – wo Sie Beratung bekommen.